שתף

עסקת ספוט (spot) ועסקת פורוורד (forward)

17.06.2002
עסקת ספוט – עסקת חליפין ישירה של מטבע במטבע תוך יומיים לכל היותר. התשלום על המטבע שמוכרים וקבלת המטבע שקונים מתרחשים לאחר שני ימי עסקים. שער הספוט נקבע לפי שער החליפין בין המטבעות בתוספת הפרשי הריבית עליהם. עסקה זו מתאימה למשקיעים שרוצים להגן על עצמם מפני שינוי בשער חליפין (גידור סיכונים) או להרוויח מתנועת שער החליפין לכיוון מסוים עסקת פורוורד – עסקת חליפין של מטבע במטבע בתאריך עתידי קבוע מראש בשער חליפין שגם הוא נקבע מראש. במידה והיינו מבצעים רכישה של נניח דולרים תמורת שקל היום. עסקת החליפין היתה מתבצעת על פי שער החליפין של היום. אולם עסקת פורוורד הנו חוזה לביצוע עסקת חליפין עתידית בין מטבעות ולכן נלקחים בחשבון הפרשי הריביות על המטבע. שער הפורוורד מחושב לפי נוסחא המגלמת את: א. שער הספוט על המטבעות (שמחושב על בסיס שער החליפין והפרשי ריבית ליומיים). ב. הפרשי הריבית בין המטבעות לתקופה שנקבעה מראש. עסקת פורוורד משמשות לשני צרכים עיקריים: - ניהול / גידור סיכונים - עסקת הפורוורד מאפשרת לנטרל את הסיכון הטמון בתנודות שערי החליפין בעסקות יצוא, יבוא וכד`. למעבר לפרק העוסק בגידור סיכונים באמצעות עסקת פורוורד - השקעה - עסקת הפורוורד מאפשרת מסחר בשערי חליפין תוך שימוש במינוף פיננסי ובמגוון של הוראות פעולה. למעבר לפרק העוסק במסחר במט``ח באמצעות מינוף עסקת ספוט מבצעים כאשר הצורך הוא בביצוע עסקת חליפין בטווח של יומיים. כאשר הצורך בביצוע עסקת החליפין הנו למועד מאוחר יותר, מבצעים עסקת פורוורד. ישנם ברוקרים המאפשרים גלגול של עסקת ספוט (כלומר עסקת החליפין מתבצעת בתאריך מאוחר יותר מיומיים) מה שהופך אותה לעסקת פורוורד. המשך למכשירי השקעה במט``ח - הערה לסיכום חזרה למכשירי השקעה במט``ח ניירות ערך
שתף

אולי יעניין אותך גם...

loader

לוח אירועים

בנקרייט עושה מאמצים לאסוף עבורך מידע מדויק ועדכני כדי לתת בידיך כלי עזר. עם זאת, אין בנקרייט יכולה להיות אחראית לנכונות המידע ולאפשרות השימוש בו. אין לראות באתר זה המלצה על דרך השקעה או פעולה. יש לבדוק את המידע המפורסם לפני כל החלטה.

תנאי שימוש