שתף

מהפיכה בתחום הפנסיה – בוטל היתרון של ביטוחי המנהלים

25.07.2012
משרד האוצר החליט שביטוחי המנהלים מסכנים את יציבות חברות הביטוח – והורה לבטלם בתצורה הנוכחית. לחילופין – יוכל כל אחד לרכוש מקדם מובטח, ברגע שיגיע לגיל 55. ענף הפנסיה בישראל עומד לעבור טלטלה: החל מהשנה הבאה חברות הביטוח לא יורשו למכור יותר ביטוחי מנהלים עם מקדם קצבה מובטח לאנשים מתחת גיל 55. כך הודיע באחרונה המפקח על שוק ההון, הביטוח והפנסיה במשרד האוצר, עודד שריג. ביטוחי מנהלים הם אחת מצורות החיסכון הנפוצות ביותר לפנסיה. הייחוד שלהן הוא בכך שהן כוללות "מקדם קצבה מובטח", שמשמעותו היא הבטחה של קצבה חודשית לכל החיים מרגע הפרישה. כלומר - אדם שרכש ביטוח מנהלים עד היום קיבל התחייבות מחברת הביטוח לקצבה חודשית בסכום שנגזר מהחיסכון שלו וממקדם הקצבה. אם לדוגמה אדם צבר מיליון שקל – ויש לו "מקדם 200" – הוא יקבל 5,000 שקל לחודש. ביטוחי המנהלים שונים בכך מקרנות הפנסיה החדשות שרשאיות לשנות את הסכום שהן משלמות לחוסכים בהתאם לשינויים בממוצע תוחלת החיים של המבוטחים (בעבר היו גם קרנות פנסיה שהבטיחו לחוסכים סכום שאינו בר שינוי – אך הן אינן פתוחות למצטרפים חדשים זה שנים רבות). החיסרון של ביטוחי המנהלים בהשוואה לקרנות הפנסיה הוא העלות הגבוהה יותר של דמי הניהול. סכנה בפתח המפקח קיבל את ההחלטה משום שהנתונים שנאספו במחקר שבדק את הנושא הראו כי חברות הביטוח אינן משקללות נכונה את העלייה בתוחלת החיים. לכאורה, חברות הביטוח גילמו את הסיכון בדמי הניהול שגבו – אך המחקר העלה כי הן העריכו בחסר משמעותי את העלייה בתוחלת החיים. ע"פ הערכות המפקח – החישוב השגוי עלול לגרום להן בעתיד לפשיטת רגל – ולכך שלא יוכלו לעמוד בהתחייבויות שלקחו על עצמן. כדי למנוע אפשרות שכזו – שתשאיר מיליונים עם פנסיה חלקית או ללא פנסיה כלל – הוא החליט לאסור על המשך שיווקם של הביטוחים הללו. באוצר ציינו בהחלטתם כי מדובר במוצר ייחודי לישראל - שלא קיים בעולם. הם הוסיפו שבקצב השינויים המדעיים והרפואיים - לא ניתן לחזות 30 שנה מראש מה תהיה תוחלת החיים, וכי הבדיקה העלתה שאפילו תחזיות מלפני כמה שנים התבררו כשגויות. כעת, אלא אם יהיה שינוי נוסף לפני כניסת התקנות החדשות לתוקף ב-1 בינואר 2013, לא ניתן יהיה יותר לרכוש ביטוחים מסוג זה. האופציה שתישאר פתוחה בפני החוסכים היא משיכת כל הסכום שנצבר בעת הפרישה בבת אחת – או קבלת קצבה חודשית בהתאם למקדם שיירכש בנפרד החל מגיל 55 (מכל חברת ביטוח שהיא). יש להדגיש כי ההוראה אינה רטרואקטיבית ותחול רק על פוליסות שיימכרו משנת 2013 ואילך. כדי למנוע הסתערות על הביטוחים עד אז, החליט האוצר שחברות הביטוח לא יוכלו למכור השנה יותר מ-150% ממה שמכרו ב-2011. כלומר – ניתן עדיין לרכוש ביטוח מנהלים, אך מספר הביטוחים שיוכלו החברות למכור מוגבל. השפעת השינוי החלטת האוצר עומדת להשפיע על כל הגורמים הרלבנטיים בשוק. ראשית - בעקבות השינוי צפויות חברות הביטוח לרשום הפסדים של מאות מיליוני שקלים כבר השנה – ותחזיות הרווח העתידיות שלהם ייאלצו להיחתך. כמו כן, סוכני הביטוח צפויים לרשום הכנסות נמוכות יותר בעתיד – בשל ירידת העמלות שהם מקבלים. ביחס לחוסכים – הרי שכעת האחריות המוטלת על כתפיהם תגדל עוד יותר. ללא ביטוחי המנהלים – יהיה כל חוסך חשוף לשינויים בקצבה העתידית שלו בכפוף לתוחלת החיים הממוצעת וכל שינוי בה ישנה את הקצבה שלו. משמעותה של האחריות הזו הוא גדול: כל אחד ואחד מאיתנו צריך לתכנן הטב את הפנסיה שלו – לדעת כי היא חשופה לשינויים ולקחת זאת בחשבון. יש לזכור שהשינוי מאפשר לכל חוסך שמגיע לגיל 55 לנהל מו"מ מול כל החברות על רכישת המקדם, בכל מסלולי החיסכון הקיימים. כעת יוכל הלקוח לקנות את המקדם בנפרד מאיזו חברה שירצה - להשוות מחירים ולהפעיל אותו על כל מסלול חיסכון. המקדמים החדשים ייקבעו בהתאם לטבלאות תמותה מעודכנות ויימכרו ככיסוי עצמאי, שעלותו שקופה וגלויה למבוטח.
שתף

אולי יעניין אותך גם...

loader

לוח אירועים

בנקרייט עושה מאמצים לאסוף עבורך מידע מדויק ועדכני כדי לתת בידיך כלי עזר. עם זאת, אין בנקרייט יכולה להיות אחראית לנכונות המידע ולאפשרות השימוש בו. אין לראות באתר זה המלצה על דרך השקעה או פעולה. יש לבדוק את המידע המפורסם לפני כל החלטה.

תנאי שימוש