שתף

מדידת ביצועיו של מנהל התיק

הזמן הוא המשאב הנחשב הכי חשוב,אך בניגוד לדעה הרווחת, הבורסה אינה קזינו. לכן מומלץ ללקוחות בעלי אופק השקעה לטווח בינוני עד ארוך לשכור את שירותיו של מנהל תיקים

23.07.2017

למדידת ביצועיו של מנהל תיקים יש כמה עקרונות:

  • כמו שהזכרנו קודם, זמן הנו מרכיב חשוב. ניהול תיקים מתאים יותר ללקוחות בעלי אופק השקעה לטווח בינוני עד ארוך. מנהל התיק שלך בונה אסטרטגיה, ופועל תחת תנאי השוק אשר מכתיבים לו במידה רבה את כיווני פעילותו או את העיתוי שבו עליו לפעול.
  • ציפיות ריאליות. בניגוד לדעה הרווחת, הבורסה אינה קזינו. רוב ההשקעות בבורסה הן בעלות אופי סולידי רק 20% מהמסחר בה הנו במניות, לכן אל תצפו לשיעורי תשואה גבוהים מדי.
  • צריך להסתכל על שיעור התשואה הממוצע של מדדים כלליים, כמו מדדי אג"ח ומדדי מניות, על פני זמן, כדי לקבל אינדיקציה מתאימה לרמת הביצועים האפשרית. כמו כן, מנהל תיקים הוא אינו קוסם, הוא פועל על פי תחזיות והערכות, וקיים גם הסיכוי שהוא יפסיד. חשוב שהציפיות תהיינה ריאליות כדי שלא תתאכזבו לחינם.
  • הבנה בסיסית של השוק. משקיע שאינו מבין כלל את השוק יתקשה להעריך את ביצועיו ואת המהלכים של מנהל התיק.
    כמו כן, הוא יתקשה לדעת אם התשואות שהושגו הן תוצאה של פעילותו של מנהל השוק או פועל יוצא של העליות / הירידות שפקדו את השוק. כדאי שתרכשו כמה כלים בסיסיים באמצעות לימוד עצמי או באמצעות קורסים בסיסים להכרת שוק ההון כדי לשפר את תחושת הביטחון שלכם.
  • פעולות רבות מדי בתיק מעידות על תכנון לקוי של אסטרטגיית הניהול. בשוק ההון נדרשת התמדה ועקביות מושכלים. (מנהלי תיקים מקבלים דמי הפצה על קניית ניירות ערך מסוימים והדבר יכול להוות עבורם תמריץ לפעילות יתר). בררו מול מנהל התיק מהי מדיניותו ביחס לרמת הפעילות השוטפת בתיק, על מנת שתהיה לכם אינדיקציה.
  • השוו את הביצועים בתיק שלך למדדים הרלוונטיים. לא ניתן להשוות תיק נכסים לביצועיה של מניה אחת. אם התיק כולל עד 30% מניות והשאר מושקע באפיקים סולידיים תוכל להשוות את ביצועי התיק לשקלול של 30% מדד המניות הכללי ו- 70% מדד אג"ח כללי. בכל מקרה התייעץ עם מנהל התיק שלך לגבי מדדים המתאימים להשוואה.

המשך לכיצד בנקרייט יכולה לסייע לכם בבחירת מנהל תיקים

מדריך לבחירת מנהל תיקים – תוכן עניינים

למידע נוסף בנושא השוואת מנהלי תיקים / ניהול תיקי השקעות

* במידה וברצונכם שנציג מטעמנו יחזור אליכם בנוגע לבחירת מנהל תיקים, אנא מלאו את הסעיפים הקצרים הבאים:

שדה חובה

שתף

אולי יעניין אותך גם...

loader

לוח אירועים

בנקרייט עושה מאמצים לאסוף עבורך מידע מדויק ועדכני כדי לתת בידיך כלי עזר. עם זאת, אין בנקרייט יכולה להיות אחראית לנכונות המידע ולאפשרות השימוש בו. אין לראות באתר זה המלצה על דרך השקעה או פעולה. יש לבדוק את המידע המפורסם לפני כל החלטה.

תנאי שימוש