שתף

לקחתם משכנתא? היא עשויה להתייקר משמעותית

16.12.2013
הריביות במשק נמוכות מתמיד, אבל המצב הזה לא יישאר לנצח. כאשר הריבית תעלה, ההחזר החודשי יזנק – ורבים מנוטלי משכנתאות עלולים להיקלע למצוקה בנק ישראל חוזר ומזהיר בתקופה האחרונה מפני הסיכון הגלום בשוק המשכנתאות בישראל. בשנים האחרונות, מאז המשבר העולמי שפרץ בשנת 2008, הריבית במשק נמוכה מאוד בהשוואה לשנים קודמות. הריבית הנמוכה היא אחד הגורמים העיקריים אשר מתדלקים את הביקוש למשכנתאות, זאת מאחר והיא מבטיחה החזר חודשי נמוך יחסית. התוצאה היא ביקוש ער למשכנתאות שאינו פוסק למרות שלל מגבלות שהטיל בנק ישראל בשנים האחרונות. כך למשל בחודש אוקטובר הסתכמו ביצועי המשכנתאות (נטילת משכנתאות חדשות) בכ-4.4 מיליארד שקל, בדומה לממוצע הביצועים החודשי מתחילת השנה, העומד על כ-4.3 מיליארד שקל לחודש. סך המשכנתאות בריבית משתנה עמד על 3 מיליארד שקל, והשאר בריבית קבועה. 34.3% מההלוואות היו בהיקף של 60%-75% משווי הנכס וכ- 37% בהיקף של 45%-60% משווי הנכס. כיום, הריבית במשק נמוכה, אבל בעתיד הדבר עשוי להשתנות, נכון, התחזית היא כי הריבית לא תעלה ב-2014 בצורה משמעותית מאחר שגם בארה"ב וגם באירופה צפויות לשרור ריביות נמוכות לאור המצב הכלכלי העולמי - אבל בהסתכלות של מספר שנים קדימה, סביר להניח שהן יעלו, יכפילו, ישלשו (ואולי אף יותר מכך) את גובהן. במקרה זה ההחזר החודשי של חלק גדול מלוקחי המשכנתאות עלול לגדול בצורה משמעותית. בבנק ישראל חוששים שעלייה כזו, במיוחד אם תלווה במיתון במשק ובעלייה בשיעורי האבטלה, תגרום לרבים מלוקחי המשכנתאות להתקשות בהחזר, דבר שעלול לגרור את המשק לסחרור ולמשבר חריף. מאבק לא קל אחד הכלים העיקריים של הבנק במאבק נגד הסכנה הוא המגבלה שהוטלה על שיעור ההלוואה שניתן לקחת בריבית משתנה מתוך כלל המשכנתא. פרצה זו נסגרה כבר לפני תקופה לא קצרה, אבל הבנקים עקפו אותה באמצעות שיווק של משכנתאות בריבית משתנה כל חמש שנים. בנק ישראל הגביל גם את השימוש בכלי זה, אבל הדאגה בבנק עדיין גדולה בשל שיעור המשכנתאות שנלקחו בעבר ובשל רמת הסיכון הכללית בשוק. מחקר חדש שערך בנק ישראל גילה כי שיעור המשכנתאות בריבית משתנה מתוך סך מלאי המשכנתאות היום בשוק הוא כ-35% מיתרת האשראי. המחקר בדק גם מהי רמת ההחזר מתוך ההכנסה הפנויה של הלווים. המסקנה של החוקרים הייתה ברורה – עלייה משמעותית בריבית בעיקר אם הדבר ילווה במיתון במשק שיגרום לאבטלה, תציב סכנה חמורה למשק הישראלי. כמה זה עולה לכם? כמה בעצם יעלה ההחזר? הדבר תלוי כמובן במסלול המשכנתא שלקחתם: שיעור ההלוואה בריבית משתנה, גודל המשכנתא, תקופת ההחזר וכו`. התחזיות שלפיהן פועלים בבנק ישראל מניחות כי השינויים שסביר כי יתרחשו בשיעורה של הריבית יכולים להוביל לעלייה של כ-20% בהחזר החודשי של חלק גדול מלוקחי המשכנתאות. כלומר, אם נבדוק מה יקרה לאדם ממוצע שמחזיר לדוגמא כ-5000 שקלים בחודש, במצב שהריבית תעלה לרמה ששררה בעבר, נגלה שההחזר עשוי לגדול בסביבות כ-1000 שקלים לחודש. ניקח לדוגמה אדם שלוקח משכנתא קלה להבנה וחישוב – בסכום של 800,000 שקלים – בריבית של 3%, ל-20 שנה, בהחזר שפיצר: ההחזר החודשי שלו הוא 4436 שקלים לחודש. בריבית של 4% הוא כבר ישלם 4847 שקלים לחודש. בריבית של 5% הוא ישלם כבר 5239 שקלים. אם הריבית תאמיר עד ל-6% ההחזר יקפוץ ל-5731 שקלים. להתכונן מראש כשלוקחים משכנתא, לא ניתן לחזות מראש את שינויי הריבית, אבל מומלץ, בעת הבחירה, לקחת בחשבון שההחזר החודשי יכול לגדול בכ-20% – ולוודא מראש שאתם יכולים לעמוד בו. אם וכאשר הריבית עולה, וההחזר החודשי מתחיל להכביד עליכם – שווה לבדוק אפשרות לבצע מחזור משכנתא – ולהפחית את הסכום החודשי, גם אם זה מגדיל את תקופת ההחזר ואת הסכום הכללי שתחזירו בסופו של דבר.
שתף

אולי יעניין אותך גם...

loader

לוח אירועים

בנקרייט עושה מאמצים לאסוף עבורך מידע מדויק ועדכני כדי לתת בידיך כלי עזר. עם זאת, אין בנקרייט יכולה להיות אחראית לנכונות המידע ולאפשרות השימוש בו. אין לראות באתר זה המלצה על דרך השקעה או פעולה. יש לבדוק את המידע המפורסם לפני כל החלטה.

תנאי שימוש