שתף

כל מה שרצית לדעת על יועצי השקעות בבנקים

28.07.2011
יועצי השקעות בבנקים הם האמונים מטעם הבנק על ניהול תיקי השקעות של לקוחותיו, זאת בתוקף ההכשרה והרישיון שקיבלו מטעם הרשות לניירות ערך. תפקידם של יועצי ההשקעות הוא להיות קשובים ללקוחותיהם, להבין את יעדיהם וצרכיהם בעולם ההשקעות, על פיהם יבנו עבורם את סל ההשקעות המתאים להם ביותר. לאחר שתושלם בניית התיק, ילווה היועץ את הלקוח לכל אורך תקופת ההשקעה, יסייע לו בקבלת החלטות על פי הנתונים בשטח ויעקוב אחר הרווחים וההפסדים שהתיק צובר. כל הסיבות לעבוד עם יועץ השקעות האמת שאינכם חייבים לעבוד עם יועץ השקעות צמוד וחלק מהמשקיעים אכן מוצאים כי הם מעדיפים להשקיע באופן עצמאי. נכון, השקעה עצמאית מאפשרת קבלת החלטות ללא תלות, כמו גם פטור מתשלום דמי ניהול ליועץ או לבנק אותו הוא מייצג, אולם מאידך, העבודה עם יועץ השקעות מקצרת הליכים ובעלת פוטנציאל סיוע משמעותי ללקוח. כך לדוגמא משקיעים מתחילים מוצאים עצמם פעמים רבות אובדי עצות לנוכח כמות המידע וחומר הלימוד שעליהם לקרוא, על מנת להבין כיצד להתנהל בשוק זה. באמצעות העבודה עם מנהל השקעות מטעם בנק כזה או אחר, נהנים המשקיעים מליווי של איש מקצוע מנוסה, בעל ידע נרחב בשוק ההון והכרות רבת שנים עם אפיקי ההשקעה המוצעים בו. יועצי ההשקעות מתמצאים לא רק באסטרטגיה, אלא גם בעלי יכולת במציאת פתרונות יצירתיים עבור לקוחותיהם, ובתפירת סל השקעות המגלם את הסיכון המתאים ללקוח, כמו גם הסיכוי לרווחים להם הוא חותר. עבודתם של יועצי השקעות בבנקים לאחר רפורמת בכר בשנת 2007 התקבלה רפורמת בכר שהגדירה מחדש את אופן עבודתם של יועצי ההשקעות בבנקים והביאה לשינוי משמעותי בתחום זה. השינוי המהותי נובע כתוצאה מההפרדה בין הבנקים המנהלים את כספי הציבור ובין הגופים המפיצים אותם, מה שהביא כמובן לירידה משמעותית באפשרות לניגוד עניינים בתחום הייעוץ. אם בימים שטרם הרפורמה, יועצי ההשקעות בבנקים לא הפרידו, באופן מעשי, בין טובת הבנק וטובת הלקוח, הרי שלאחר רפורמת בכר חופשיים יועצי ההשקעות בבנקים להיות אובייקטיביים כלפי הלקוחות, מבלי להיות מושפעים מכך שהבנקים עצמם מייצרים את המכשירים הפיננסיים המיועדים להם. וכך במקום שיועצי ההשקעות בבנק הפיץ את קרנות הנאמנות, קופות הגמל וקרנות ההשתלמות של הבנק הם מפיצים כיום באופן אובייקטיבי את המוצרים הטובים בשוק לפי מיטב הבנתם. נקודות חשובות בעבודתם של יועצי השקעות בבנקים 1. על אף רפורמת בכר, הרי שהאפשרות ליצירת ניגודי עניינים בין הבנקים ויועצי ההשקעות שהם מעסיקים – טרם נעלמה כליל. לפיכך, יועצי ההשקעות נדרשים לשמור על אובייקטיביות מלאה ולראות לנגד עיניהם רק את טובת הלקוח. חשוב כי יועצי ההשקעות יצרו הפרדה מוחלטת בינם ובין הבנקים עבורם הם עובדים, כך שלא ישמשו כמכשיר בידי הבנקים לקידום האינטרסים הכלכליים שלהם עצמם. 2. יועצי השקעות בבנקים נדרשים להתמקצע ולשפר את איכות עבודתם באופן שוטף, לפיכך עוברים ביקורות של אנשי הרשות לני"ע. כך לדוגמא, קובע חוק הייעוץ (גם הוא חלק מרפורמת בכר), כי על היועץ להתאים את סל ההשקעות שהוא בונה ללקוח, על פי צרכיו באופן מדויק ככל האפשר. עם זאת, ביקורות שערכה הרשות לני"ע מגלות, כי לא כל היועצים מקפידים לברר לעומק את צרכי הלקוח ואת יעדיו, לפיכך נדרשים לשפר את איכות עבודתם ולעבוד על פי הכללים וההנחיות שקובעת הרשות לני"ע בתחום זה. 3. גילוי נאות – כל יועצי ההשקעות בבנקים חייבים להבין בעצמם את מוצרי ההשקעה השונים, את מרכיבי ההשקעה, את הסיכון הטמון בה ואת מרכיביו. בעת מתן הייעוץ ללקוח, מוטלת האחריות על יועצי ההשקעות להעביר את כל המידע הזה ללקוח עצמו, זאת על מנת שהלקוח יוכל לקבל החלטה מושכלת ונכונה עבורו.
שתף

אולי יעניין אותך גם...

loader

לוח אירועים

בנקרייט עושה מאמצים לאסוף עבורך מידע מדויק ועדכני כדי לתת בידיך כלי עזר. עם זאת, אין בנקרייט יכולה להיות אחראית לנכונות המידע ולאפשרות השימוש בו. אין לראות באתר זה המלצה על דרך השקעה או פעולה. יש לבדוק את המידע המפורסם לפני כל החלטה.

תנאי שימוש